С точки зрения самостоятельного анализа эмитентов Малиновский советует инвесторам обращать внимание в первую очередь на возможность компании обслуживать краткосрочные обязательства — погашать короткий долг и платить проценты по своим кредитам. При этом в идеале, если рейтинг будет отражать именно собственную кредитоспособность эмитента, а не оценку его поддерживающего лица. Среди причин можно выделить как продолжительность периода высоких ставок, так и продолжающийся процесс перестройки экономики, что на уровне непосредственно эмитентов выглядит как потеря рынков сбыта, необходимость в замене поставщиков, проблемы с платежами и т. Из-за длительного периода высоких ставок компании, бравшие займы на фиксированных условиях до ужесточения денежно-кредитной политики, начнут испытывать трудности с выплатами процентов. Более половины участников конференции «Будущее облигационного рынка», которую провело агентство «Эксперт РА», ожидают волну дефолтов  в 2025 году, причем 35% прогнозируют ее на вторую половину года. Могут ли распространиться проблемы на еще более крупные и считающимися надежными компании?

Топ-10 облигаций с высокой доходностью

Показатель включает совокупный купонный доход и выплату номинальной цены. Доходность к погашению — это показатель, отражающий прибыльность от инвестиций в данную ценную бумагу за весь период её действия. Чаще всего цена одного бонда — 1 тысяча рублей, но может быть и другой. Ещё один риск — не получить купонный доход, также он может оказаться значительно ниже инфляции. Налог платится с купонного дохода, разницы между тем, какой была цена продажи и её номинальная стоимость (покупку осуществляли по более низкой цене, чем продажу). Напрямую купить рублёвые облигации, акции на Московской бирже нельзя.

При этом регулятор рассматривает возможность ее повышения в июле сразу на 100–200 б.п. На июньском заседании Банк России сохранил ключевую ставку на уровне 16% в четвертый раз подряд. На долговой рынок будет оказывать влияние динамика ставок денежного рынка, а также появление новостей о возможных дефолтах или реструктуризациях крупных эмитентов , добавляет Алексей Булгаков. Среди бумаг эксперты выделяют выпуск НорНик БО9 и МТС 002Р-04. По мнению эксперта, это может стать «гибридным предложением» для инвесторов, которые хотят приобрести рублевые инструменты с фиксированным купоном, но боятся слишком длинной дюрации. Начальник отдела анализа банков и денежного рынка ИК «ВЕЛЕС Капитал» Юрий Кравченко считает, что давление на цены ОФЗ также оказывают новые размещения Минфина.

Какие облигации купить в 2025 году: 10 выпусков с высокой доходностью

Поэтому в 2026 году на ИИС купить следует именно ОФЗ с доходностью 7–8% годовых. Но муниципальные долговые бумаги имеют большую купонную доходность, а их выбор значительно шире. Например, ОФЗ с купонной доходностью 7,05% и сроком погашения в конце 2021 года. Риск невозврата вложенных средств тем выше, чем выше доходность облигаций. Выбрать надежные и с высокой доходностью облигации намного проще, чем акции. Даже если на момент погашения цена бумаги вырастет до 2000 или упадет до 500 рублей, годовые проценты будут начислены на 1000 рублей.

В какие облигации лучше инвестировать в период высоких ставок

Вслед за ростом ставки стремительно выросла и доходность по депозитам и облигациям. Надежность облигаций повышает к ним интерес участников рынка, оказавшегося сегодня в условиях сильной неопределенности и повышенных геополитических и экономических рисков. На их основе распределены места, составлен рейтинг облигаций, определены наиболее здоровые компании для инвестиций.

Выгоднее, чем вклад в банке: топ-10 облигаций с доходностью выше 20%

В последние годы ставка по депозитам постоянно снижается, а доходность облигаций остается достаточно высокой. На российском долговом рынке самыми надежными и ликвидными являются бумаги федерального займа. Ее номинал уже частично погашен, поэтому стоимость бумаги на данный момент равна 400 рублей. На данный момент цена облигации ниже номинала, поэтому часть ее совокупной доходности составляет дисконт. В том случае, когда темпы снижения не превышают 1%, рекомендуем вложить деньги в бумаги с Видео обзоры отзывов плавающим купоном. Хотя доходность гособлигации РФ 2026 года небольшая, купонная выплата все же превышает банковский депозит, чем она и выгоднее.

С их помощью можно удачно вложить средства, защитив их от инфляции, и зафиксировать пиковую доходность на ближайшие годы. После первых торговых дней мы занялись поиском интересных вариантов для инвестирования и составили топ облигаций с высокой потенциальной прибылью и низким уровнем риска. И предлагайте свои варианты инвестиций в высокодоходные облигации. Также таблица поможет отслеживать ежемесячную доходность и вести учет поступлений.

Более выгодные облигации будут от надёжного, финансово устойчивого эмитента. Держателям облигаций могут быть предложены замещающие бонды. Инвестор даёт деньги в долг государству или юридическому лицу, получая проценты за использование его денежных средств (купонный доход).

• На аукционе 17 апреля доходность выпуска ОФЗ-ПД с погашением в мае 2038-го составила 13,8%, тем самым побив рекорд за всю историю наблюдений с 2015 года.
• Так, спред между эмитентами с рейтингами от AA до AAA к гособлигациям сократился почти вдвое год к году — с 79 до 40 б.п.
• Хотя доходность гособлигации РФ 2026 года небольшая, купонная выплата все же превышает банковский депозит, чем она и выгоднее.
• Поэтому длинные облигации с фиксированным купоном оказываются в фокусе внимания опытных инвесторов.
• Мы подобрали несколько лучших выпусков с позиции доходности.

По облигациям доходность выше, чем по вкладам — при работе с вкладами банки делают отчисления в АСВ, а также выполняют различные vangard consulting отзывы о компании нормативы по резервированию средств. Основной минус облигаций – более низкая доходность в сравнении с акциями. Существуют также бескупонные, где доходность начисляется в момент погашения. ОФЗ же, напротив, лучше покупать с длительным сроком и фиксированным купоном – к концу года, если ставку снова опустят до 16%, их доходность может достигнуть 13%.

Инструменты с повышенным риском могут иметь купонный доход до 25%. Чтобы свести риски к минимуму, приобретите ценные бумаги 10–20 эмитентов, где на долю каждого приходится от 5 до 10%. Единственный инструмент, который не подвержен кредитному риску, — ОФЗ, но доходность по ним ниже.

Поэтому лучше покупать после выплат, тогда и купонный доход будет целиком вашим. При продаже накопленный купонный доход выплачивается бывшему инвестору. Это долгосрочный продукт с предсказуемым и почти 100% гарантированным доходом.

Срок обращения облигаций позволяет выделить:

Также эксперт напоминает, что в более длинных выпусках доходности ниже, но важно не забывать, что они могут дать дополнительный доход за счет прироста цены в случае снижения ставок. Главный аналитик УК ПСБ Александр Головцов также отмечает, что премию к депозитам дают только сравнительно рискованные бумаги. Аналитик инвесткомпании «Алор Брокер» Игорь Соколов считает, что с вкладами по степени риска справедливо сравнивать только облигации с наивысшей надежностью, то есть ОФЗ и бонды крупнейших эмитентов (например, системообразующих банков). Максимальная доходность по последней сделке — 20,98% по ОФЗ с погашением в июле 2025 года, а минимальная доходность по ОФЗ с погашением в мае 2040 года — 15,51%. Устойчивое снижение показателя началось после неожиданного решения Банка России 20 декабря 2024 года не повышать ключевую ставку, сохранив ее на уровне 21% годовых. Однако доходность по вкладам с начала года находится в цикле снижения, что побуждает инвесторов искать альтернативные способы инвестирования.

Они присваивают облигациям краткосрочные и долгосрочные рейтинги, используя свои шкалы, которые несколько отличаются между собой. Все эти рейтинговые агентства базируются в США и относятся к так называемой большой тройке. Публичная оценка кредитных рисков осуществляется специальными рейтинговыми агентствами. Несколько большую прибыль предлагают муниципальные облигации. Наименьший заработок ожидает инвестора при покупке государственных облигаций. Доходность долговых ценных бумаг зависит прежде всего от их типа.

• Руководитель направления анализа рынка облигаций инвестбанка «Синара» Александр Афонин считает, что с вкладами можно сравнивать облигации с фиксированным купоном хорошего кредитного качества.
• Кроме того, заработок инвестора будет равняться доходности к погашению, зафиксированной на момент покупки.
• Дело в том, что лицо, купившее ценную бумагу и тем самым финансировавшее организацию, может в любой момент перепродать свое право на возмещение долга кому угодно.
• Однако для приобретения более рискованных ценных бумаг необходимо пройти обязательную квалификацию от Банка России.
• Они имеют минимальный процентный риск, рейтинг эмитента – ААА.
• ОФЗ могут купить все желающие, включая профессиональных участников фондового рынка и физических лиц.
• По степени надежности такие бонды близки к государственным бумагам.

Список ликвидных муниципальных облигаций не слишком широк. Однако за всю историю существования муниципальных бумаг дефолт имел место лишь однажды, и в результате инвесторам все равно были переведены выплаты. По степени надежности такие бонды близки к государственным бумагам. Кроме ОФЗ, на российских биржах торгуются сша индекс ism в сфере услуг за март profinance ru также муниципальные облигации, выпускаемые субъектами России и муниципальными образованиями.

Замещающие облигации заменили в России еврооблигации, выпускаются в евро и долларах. При выборе облигаций можно рассматривать и этот вариант. Длинная бумага подойдёт для консервативных, в том числе частных инвесторов.

Инвестор может купить долговые бумаги по любой цене (дешевле цена — выше доходность), но если он продержит их до момента погашения, то получит прибыль в размере номинальной стоимости. ОФЗ с высокой доходностью – всё те же флоатеры, которые учитывают уровень инфляции, но могут дать меньшую доходность при снижении ключевой ставки. В условиях жесткой денежно-кредитной политики и вероятного повышения ключевой ставки на июльском заседании опрошенные «РБК Инвестициями» эксперты считают государственные и корпоративные флоатеры наиболее привлекательными на долговом рынке. Риск еще одного повышения ключевой ставки за последнее время заметно усилился, отмечает начальник отдела анализа банков и денежного рынка ИК «ВЕЛЕС Капитал» Юрий Кравченко.